摘要:21世纪竞争激烈，企业的生产经营过程中会遇到很多风险，这其中财务风险是影响企业发展最为重大的风险之一，财务风险管理在企业风险管理中占有举足轻重的地位。一家企业其经营状况是否健康，发展势头是否良好，不仅取决于他的账面利润，更取决于他是否拥有充足的现金流。本文首先阐述了现金流和财务风险的相关概念，并分析了现金流量与企业财务风险两者之间的关系，然后再通过相关的预警来整体识别财务风险，通过基于现金流量的各个环节，即经营环节、投资环节、筹资环节来分析和识别财务风险并提出相关的控制措施，最后以保定天鹅2007-2011年财务数据为例，通过对其现金流量状况进行分析，识别其财务风险，分析出保定天鹅在经营环节和筹资环节存在一定的风险，根据这些风险采取相应的提高存货、预测筹资数额等财务风险控制措施，以达到提高现金流量防范控制财务风险的目的。

关键词 现金流量；财务风险；风险管理

目录

摘要

Abstract

1绪论-1

1.1研究背景-1

1.2研究现状-1

1.2.1国外研究现状-1

1.2.2国内研究现状-1

1.3研究思路及方法-2

1.3.1研究思路-2

1.3.2研究方法-2

2现金流量与财务风险-3

2.1现金流量-3

2.1.1现金流量的概念-3

2.1.2现金流量的基本组成要素-3

2.1.3影响现金流量的因素-3

2.2财务风险-4

2.2.1财务风险的概念-4

2.2.2财务风险的成因-4

2.3现金流量与财务风险的关系-5

3基于现金流量的财务风险识别-7

3.1从现金流量角度的财务预警来识别财务风险-7

3.2从现金流量构成环节来分析识别财务风险-8

3.2.1经营环节的财务风险识别-8

3.2.2投资环节的财务风险识别-9

3.2.3从筹资环节来分析财务风险-10

4基于现金流量的财务风险控制-12

4.1财务风险控制的有效工具-12

4.1.1风险规避-12

4.1.2风险分散-12

4.1.3风险转移-12

4.1.4风险承担-12

4.2基于现金流量环节的财务风险控制-12

4.2.1经营环节的财务风险控制-12

4.2.2投资环节的财务风险控制-14

4.2.3筹资环节的财务风险控制-15

5结合保定天鹅企业的基于现金流的财务风险管理-17

5.1保定天鹅企业的基本概况-17

5.2基于现金流量的财务风险分析识别-17

5.2.1财务预警体系-17

5.2.2经营环节-18

5.2.3投资环节-19

5.2.4筹资环节-21

5.3对应的财务风险控制管理-23

结论-27

致谢-28

参考文献-29