摘要：  在本文中，笔者首先提出了黄金期货的背景，由此引出了对黄金期货市场进行风险管理的重要性，即研究的目的与意义。并且笔者研读了国内外学者以黄金期货市场为研究对象的文献，对黄金期货市场的波动性和风险控制的研究方向和方法有了大致的了解，接着概述了黄金期货市场和风险度量，重点阐述了VaR风险管理理论。最后，利用黄金期货市场上黄金期货的收益率，进行简单的数据处理后实证分析，将处理好的数据拟合模型，得出实证结果并总结。

关键词： 黄金期货  风险研究  波动特征

目录

摘要

Abstract

1 绪论-1

1.1 研究背景-1

1.2 研究目的-1

1.3 研究意义-1

1.4 文献综述-2

2 黄金期货市场概述-3

3 风险度量概述-4

4 实证研究-4

4.1 数据的收集与处理-4

4.2 样本数据的平稳性检验-6

4.3 样本数据的白噪声检验-7

4.4 样本数据的相关性检验-7

4.5 ARCH效应检验-8

4.6 GARCH模型-9

4.7 EGARCH模型-10

4.8 GARCH-T模型-12

5 VaR度量-13

6 总结-15

参考文献-16

附录-17

致谢-19